2019基金十大新闻：监管治理"一拖多"ETF与ESG迎风口

源自：财经栏目

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　　新浪基金讯 12月30日，今年A股指数上涨超21.90%，消费、科技表现较好。结构性牛市造就了基金大年，基民赚钱。新发基金火爆、ETF备受监管层、上市公司推崇，基金投资顾问试点正式开闸。市场回归权益类、固收类审批取缓，期权扩容，MOM指引出台，大集合公募化、外资私募狂发产品。
　　首批中日互通ETF落地 上市首日中方4基金成交3.65亿
　　6月25日，上海证券交易所和日本交易所集团同步举行中日ETF互通开通仪式。首批4只中方产品和首批4只日方产品分别在上海证券交易所和东京证券交易所上市交易。这是继上周一沪伦通正式开通、上周五A股正式纳入富时罗素全球股票指数系列后，中国资本市场对外开放合作又迈出的重要一步。
　　5月24日，首批4只中日ETF中方产品正式获批。次日，即5月25日，华夏、南方、易方达、华安四家基金公司同时发布旗下中日互通ETF产品招募说明书和份额发售公告，四只产品皆公告5月28日同日开售。在业内人士看来，当前日本股市的估值较低，且经济稳健性增强，具备长期投资的机会。：更多详情
　　科创板“鸣锣”倒计时 公募基金全方位备战
　　科创板开市渐行渐近，公募基金马不停蹄全方位备战科创板。据统计，今年上半年共有18只科创主题基金发行成立，合计募资165.87亿份，截至7月12日，已受理还未发行的科创主题基金还有107只。业内人士认为，科创板开市为公募基金的投研比拼开辟了一片新战场，上述基金也将向科创板源源不断提供“弹药”。
　　从申报到获批，首批科创基金用了2-3个月！从获批到发招募书，首批科创基金只用了1-2天！4月22日首批七只科创基金拿到“准生证”；4月23日、24日，7家科创基金都发布招募；4月26日、29日，首批7家科创基金正式开始募集，并均一天售罄。6月24日起，博时、银华、大成、中欧、财通、中金基金6家基金公司的第三批科创基金开始募集。与第二批基金相同的是这批基金也可以参与战略配售，而与之前不同的是，第三批科创基金的费率较之前下降明显。：更多详情
　　科创板开锣，基金公司高管寄语，易方达基金总经理刘晓艳、华夏基金总经理李一梅、南方基金董事长张海波、博时基金董事长张光华、汇添富基金总经理张辉、银华基金总经理王立新等纷纷送上希望。：详情
　　监管治理“一拖多”乱象 基金公司响应暗降上限
　　公募基金行业因为以老带新、挂名、人才短缺等问题，基金经理“一拖多”现象非常普遍，在业内，基金经理“一管多”现象较普遍。根据wind数据统计发现，45家基金公司136人旗下管理产品在10只以上，人均管理13.3只产品，：详情。也因此，尤其是在市场低迷，基金业绩不振的情况下，该现象经常饱受投资者诟病。
　　监管层正预期就基金经理同时管理多只产品进一步规范，对“一拖多”数量设定顶格上限。主动管理型基金经理最多可以同时管理10只产品，被动型基金经理可同时管理的数量稍微放宽一些，可达到15只。
　　债基审批或趋严？机构持8成债基 大咖总结5大监管思路
　　10月21日消息，“鼓励权益基金，限制债券基金”的主要对债券基金的审批等问题引起基金圈的广泛关注。业内人士指出，监管层限制债基、发展股基的指导思想最近一直有，只是没想到会限这么严。债基持有人多为机构投资者，实际上近似于通道业务，这与公募基金普惠金融的本源不相符。
　　深圳一家公募基金产品部人士指出，“这次规则的调整主要就是鼓励大家今后多申报权益产品，债基的审批流程将会变慢。普通权益基金之前大概需要60日至70日左右，调整之后在一个月内就可以获批了。”
　　8只产品转型获批 券商资管大集合公募化改造进快车道
　　10月11日，在首只变身公募化运作的大集合产品发售仅一个月时间之际，中信证券公募化改造的第二只产品正式拿到证监会批文。至此，从8月中旬首批大集合产品公募化改造获批以来，至少已经有8只产品顺利拿到监管批文，涉及5家公司。
　　券商资管大集合公募化改造进入快车道。大集合“私募转公募”后最显著的变化是，产品所面向的投资者范围大大拓宽了。因此，券商资管要打开销售局面，势必得在渠道上发挥优势。上海证券基金评价研究中心总经理刘亦千表示，大集合的公募化改造，意在解决相关的历史遗留问题。：详情
　　公募基金试点投顾业务 中国资管行业迎来新变局
　　10月25日，证监会正式下发了《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》行业期待已久的公募基金投资顾问业务试点将正式落地。其中，嘉实、华夏、易方达、南方、中欧等基金公司已经申请试点并完成备案，将正式开展投资顾问业务试点工作。
　　12月14日获悉，腾安基金销售有限公司、珠海盈米基金销售有限公司、蚂蚁（杭州）基金销售有限公司完成试点备案。继此前5家基金公司后，3家独立基金销售机构也加入了基金投顾试点。
　　结合证券行业的财富管理转型来看，基金买方投顾会普及开来，未来会是财富管理市场的主流模式，属于下一波风潮。分析人士认为，试点不仅有助于革新基金业的发展模式，也有望给中国资产管理行业带来新气象。：更多详情
　　ESG投资逐渐升温 相关主题基金年内已均赚30%
　　现在，走哪儿都能听到“可持续发展”的声音，包括在金融领域，其中的典型代表就是ESG投资。今年以来，基金公司加大了ESG投资布局，部分公司直接在基金名称上标注“ESG”，如已成立的易方达ESG责任投资、华宝MSCI中国A股国际通ESG和即将结束募集的南方ESG主题基金。部分公司虽然未直接标注，但实际也应用了ESG投资策略，如博时中证可持续发展100ETF。
　　虽然打着ESG标签的主题基金最长成立时间不到5个月，但Wind分类下的“ESG投资基金”最早成立于2003年。数据显示，截至12月13日，ESG投资相关主题基金年内平均已赚30%。△财经栏目梳理了基金公司的ESG业务，详见>践行ESG责任投资 基金业在行动。同时△财经栏目也专门成立了ESG频道，举办了主题为“倡导责任投资，促进双向开放”中国责任投资周暨第七届中国责任投资论坛年会。
　　证券基金行业文化建设动员大会召开 易会满发表7000字讲话
　　11月21日，在京召开的证券基金行业文化建设动员大会上，中国证监会主席易会满给出了详细答案。在题为《加快行业文化建设 优化行业发展生态 着力提升证券基金机构软实力和核心竞争力》的讲话中，易会满用长达7000多字的篇幅全面阐述对证券基金行业文化建设的核心理念与内涵、工作思路及监管要求等。
　　而后，基金业协会发布公募行业倡议书：践行新要求 勇于自我革命，致全体公募基金管理人及广大从业人员：作为国家治理体系和治理能力现代化建设的重要组成部分，公募基金业要敢于担当新使命、践行新要求，勇于自我革命，不断提升企业自治、行业自律水准，将忠实于投资者最佳利益转化为全体从业人员的内心信仰，以“合规、诚信、专业、稳健”为中心，铸造坚不可摧的信义义务行业文化。
　　为进一步学习贯彻易会满主席在证券基金行业文化建设动员大会上的讲话精神，推动打造高质量资产管理机构，加快建设以合规、诚信、专业、稳健为中心的信义义务行业文化，12月9日，协会召开证券投资公募基金行业文化建设委员会成立会议。委员会组成人员出席会议，证监会机构部及协会相关部门负责人列席会议。各基金公司也基金学习证券文化建设会议精神，实践自身企业文化对工作的重要作用。：详情
　　证监会发布MOM产品指引 含5方面内容（附业内观点）
　　12月6日消息，证监会新闻发言人常德鹏6日表示，证监会发布《证券期货经营机构管理人中管理人（MOM）产品指引》（试行），自发布之日起实施，目的主要是为了引入资本市场中长期资金，为MOM运作进行规范。
　　12月25日，证监会官网显示，招商基金上报《公开募集基金募集申请注册──招商惠润一年定期开放混合型发起式管理人中管理人证券投资基金（MOM）》，创金合信基金上报《公开募集基金募集申请注册──创金合信群星一年定期开放混合型管理人中管理人证券投资基金（MOM）》。以上两只产品也是首批上报的公募MOM，当前审批进度显示已接收材料。：更多详情
　　沪深300三大期权同日亮剑多层次产品体系进一步完善
　　12月23日，沪深300ETF期权和股指期权的上市仪式分别在沪深交易所和中金所举行。上交所上市的是华泰柏瑞沪深300ETF期权（代码510300），深交所上市品种为嘉实沪深300ETF期权（代码159919），中金所为沪深300股指期权。
　　证监会副主席李超在深交所期权上市仪式上表示，推出沪深300ETF期权，是证监会贯彻落实党中央国务院决策部署、全面深化资本市场改革的重要举措，有利于进一步完善多层次资本市场产品体系，吸引长期资金入市，深化资本市场对外开放。
　　证监会副主席方星海在中金所上市活动中表示，推出股票股指期权交易，对于健全资本市场基础制度和产品布局具有深远意义。今天，三个交易所同步推出沪深300ETF期权和沪深300股指期权，有利于优化市场平衡机制，完善多层次市场体系，促进资本市场健康发展。：更多详情
　　另外，2019年，基金行业产品方面还有动作，浮动费率基金重启试点，6家上海公募拿到首批“入场券”，再开闸之后的首批基金发行结束，6只基金合计募资接近100亿。市场人士分析，浮动费率基金的费用模式对投资者而言还属新生事物，还需要一个适应和接受的过程。公募量化对冲基金在停滞三年后，今年正式迎来重新开闸。在2019年底，华夏、富国、景顺长城、海富通、德邦、申万菱信旗下量化对冲基金正式获得批文。
　　临近年底，A股再次回到3000点关口，投资者投资热情回暖，公募基金频发新基布局2020年市场。2019年以来新发基金份额突破1万亿份，发行数量近1000只。“爆款”基金频现，年初睿远成长价值混合，曾单日吸引逾700亿元资金认购。年底明星基金经理徐彦管理的大成睿享、景顺长城等基金公司旗下新基金均受到市场追捧，募资或都超过50亿。
　　当然行业中，高管”下岗门“，”辱骂门““举报门”，事情也不断，但银行理财子公司的竞争、行业对外开放加快、外资进入，行业马太效应越来越明显，头部公司股权激励加快，回顾2019年，展望2020年，行业步入第22个年头，希望基金行业继续稳健增长、创新不断、快速发展。